Tendances économiques : les commandes de remorques faiblissent, mais les conditions du camionnage s’améliorent

Le marché du camionnage continue de s’améliorer, l’indice Trucking Conditions Index (TCI) redevenant positif et Motive déclarant que la récession persistante du transport de marchandises touche à sa fin.

Cependant, l’amélioration des conditions n’incite pas les flottes à se rendre chez les concessionnaires de remorques. Les dernières commandes ont chuté en juin, les flottes devant orienter leurs investissements vers les groupes motopropulseurs avant l’entrée en vigueur de la coûteuse réglementation EPA27 sur les émissions.

Les commandes de remorques chutent

Les commandes de remorques continuent de chuter, les chiffres de juin étant en baisse de 17 % par rapport à mai, avec 4 788 unités, selon FTR. Ce total est inférieur de 71 % à la moyenne mensuelle des 12 derniers mois.

La part des annulations dans les commandes brutes est restée supérieure à 30 % et le ratio carnet de commandes/construction est tombé à 5,6 mois, soit le deuxième niveau le plus bas depuis 2020.

«Le marché américain des remorques est confronté à des défis importants, principalement en raison de la stagnation du fret et des tarifs des camions», explique Dan Moyer, analyste principal des véhicules commerciaux chez FTR. «D’autres facteurs potentiels à court terme peuvent limiter la possibilité de croissance et de redressement du marché total des remorques, notamment les niveaux élevés des inventaires des concessionnaires, les prix élevés des unités inventoriées et la chute des valeurs des remorques d’occasion. L’ouverture des carnets de commandes 2025 plus tard cette année, ainsi que le début d’une reprise potentielle du fret routier, pourrait améliorer les conditions du marché. En attendant, les frabricants devront gérer leur production avec prudence.»

ACT Research a déclaré que les données de ce mois signifient que 26 000 unités ont été commandées au cours du deuxième trimestre, soit une contraction de 14 % par rapport au deuxième trimestre de 2023. Depuis le début de l’année, les commandes de remorques sont en baisse de 24 % par rapport à la même période de l’année dernière.

«Le ralentissement des commandes de remorques cette année n’est pas une surprise étant donné la vitesse élevée des commandes au cours des dernières années, et compte tenu de la faiblesse persistante des données fondamentales du marché des camions de location et des inventaires déjà remplis chez les concessionnaires, il semble que la demande de remorques restera probablement limitée pendant un certain temps», a affirmé Jennifer McNealy, directrice des études de marché et des publications sur les véhicules commerciaux chez ACT.  «Cela dit, il est important de se rappeler qu’en ce qui concerne les commandes, nous sommes maintenant dans les mois les plus faibles du cycle annuel, ce qui suggère minimalement qu’il n’y a pas de catalyseur pour des commandes plus importantes avant l’automne et l’ouverture par les fabricants de leurs carnets de commandes 2025.»

Elle a indiqué que la rentabilité des flottes devrait s’améliorer dans le courant de l’année, mais que les capitaux seront probablement consacrés à l’achat d’unités motorisées avant l’entrée en vigueur des normes d’émission EPA27, qui sont très coûteuses.

Elle a ajouté : «Les données anecdotiques du secteur suggèrent que le «bouton pause» devrait rester enfoncé jusqu’à la fin de l’année 2024. Les plus grands segments de l’industrie restent sous pression, les annulations restent élevées alors que les concessionnaires et les flottes recalibrent leurs besoins, et des forces externes comme l’élection présidentielle américaine, les faibles prix du matériels d’occasion et les taux d’intérêt élevés ajoutent à l’incertitude à court et à moyen terme.»

Amélioration des conditions de camionnage

La baisse des prix du diesel et l’amélioration de l’environnement tarifaire ont permis aux conditions du camionnage de redevenir positives en mai, selon l’indice TCI de FTR. Il a atteint la marque de 2,24, comparativement à -1,95 en avril.

Mais FTR prévient que ce mois est probablement une exception et prévoit que l’indice reviendra en territoire négatif jusqu’à la fin de l’année.

«Le secteur du camionnage se trouve dans les premières phases d’une reprise, bien qu’il faille attendre des mois avant que les acteurs du marché ne perçoivent un changement important», a indiqué Avery Vise, vice-président de FTR pour le secteur du camionnage.

«La baisse des coûts du carburant a largement contribué à l’évolution positive du TCI en mai, mais les taux de fret ont également été beaucoup moins défavorables pour les transporteurs que d’habitude depuis le quatrième trimestre de 2022. Nous nous attendons à ce que les taux soient globalement stables jusqu’à la fin de l’année, les taux au comptant menant la danse. Cependant, la surcapacité reste importante et retardera tout ce que l’on pourrait appeler un rebond.»

Le TCI suit les volumes de fret, les taux, les capacités, les prix des carburants et les coûts de financement.

Les volumes de chargements routiers sur le marché au comptant ont diminué en juin

DAT Freight & Analytics rapporte qu’un fort mois de mai pour les volumes de chargements complets a été suivi d’un recul en juin. Les volumes des fourgons sur le marché au comptant ont chuté de 9 % par rapport à mai, tandis que les volumes de fourgons frigorifiques ont reculé de 11 % et ceux des remorques plateau de 7 %.

«Le mois s’est terminé en beauté pour le fret des fourgons, alors que près de 25 % plus de volume a été transporté au cours de la dernière semaine de juin par rapport à l’année dernière», a souligné Ken Adamo, chef de l’analyse de DAT. «Alors que la demande de services de camionnage a commencé le mois de juillet en force, nous nous attendons à ce que l’activité de fret ralentisse au cours de l’été. Le marché reste difficile pour les transporteurs et les voituriers-remorqueurs.»

La bonne nouvelle, c’est que les tarifs se sont améliorés au cours du mois ; les tarifs des fourgons ont augmenté de 6 cents/mille, ceux des fourgons frigorifiques de 4 cents et ceux des remorques plateau de 1 cent. Les ratios chargement/camion ont également augmenté pour les segments des fourgons et des fourgons frigorifiques.

Les taux ont baissé au cours de la dernière semaine

Plus récemment, Truckstop et FTR ont rapporté que la semaine qui s’est terminée le 12 juillet a vu les taux du marché au comptant diminuer par rapport à la semaine précédente, ce qui n’est pas rare à la mi-juillet. Les taux étaient supérieurs aux niveaux de l’année précédente pour la première fois depuis juin 2022.

Les tarifs des fourgons ont affiché leur plus forte augmentation d’une année sur l’autre depuis mars 2022, bien qu’ils aient baissé par rapport à la semaine précédente.

La croissance du volume a dépassé l’ajout d’équipements, renforçant l’indice de la demande du marché à 74,5.

L’amélioration du marché du camionnage passe par le renforcement des ventes au détail

Motive a publié son rapport économique mensuel qui contient de bonnes nouvelles pour les flottes desservant le secteur de la vente au détail. Il prévoit que les ventes au détail seront plus élevées en juillet qu’au même mois de l’année dernière, grâce aux vacances du 4 juillet aux États-Unis et aux ventes de l’Amazon Prime Day.

La firme prévoit également que les détaillants reconstitueront énergiquement leurs inventaires avant les fêtes de fin d’année, car ils commencent à ressentir les effets de la hausse des taux de fret, qui rendra le réapprovisionnement de dernière minute plus onéreux. Selon Motive, les tarifs maritimes sont déjà en hausse.

Plus important encore, Motive rapporte que «la récession du transport de marchandises est en voie de disparition et que le marché du transport routier évoluera régulièrement dans une direction positive au cours du second semestre de l’année».

Le nombre de nouveaux entrants dans le secteur du camionnage se stabilise.

L’indice Motive’s Big Box Retail Index mesure les visites de véhicules commerciaux dans les entrepôts des 50 principaux détaillants américains. Il a augmenté de 10,8 % en juin par rapport aux chiffres de mai et de 16 % par rapport à l’année précédente. Motive indique que ce bond est plus important que d’habitude, ce qui suggère que les détaillants prévoient de fortes ventes pour l’été.

Les catégories les plus performantes sont les grands magasins, l’habillement et l’électronique (+ 32,9 % d’une année sur l’autre) et la rénovation résidentielle (+ 24,4 %).

Selon Motive, les taux reviennent aux niveaux de 2019. Au total, 1 972 transporteurs américains ont quitté le marché en juin, soit une augmentation de 60 % par rapport à mai.

«La hausse des tarifs du camionnage, la stabilité de l’emploi dans le secteur et ce que nous prévoyons être un mois de juillet très fort pour les ventes au détail, en particulier pour le commerce de détail, sont autant d’éléments qui indiquent un rebond du marché du fret», conclut Motive. «Nous prévoyons que cette dynamique se poursuivra tout au long de l’été.»