Tendances économiques : les tarifs douaniers vont bientôt se faire sentir, prolongeant la récession dans le secteur du camionnage

L’industrie du camionnage devrait bientôt commencer à ressentir les effets de la guerre commerciale après avoir enregistré une hausse des volumes, les expéditeurs s’étant empressés d’avancer leurs expéditions pour devancer les tarifs qui sont entrés en vigueur en début avril.

La guerre commerciale prolongera très certainement la longue récession du transport de marchandises, prévient ACT Research. Le coût du matériel roulant devrait également augmenter.

Cependant, le marché au comptant canadien vient de clôturer un premier trimestre solide, selon Loadlink. Et les tarifs des camions à remorque plateau continuent de grimper.

Les tarifs douaniers vont prolonger la récession du fret

Les entreprises de camionnage en proie à la récession devront s’attendre à de nouvelles turbulences, car la guerre commerciale devrait prolonger la récession du transport de marchandises par camion, selon ACT Research.

Il note que 20 à 25 % du fret de surface américain est impliqué dans le commerce international et que des coûts de matériel roulant plus élevés sont inévitables en raison des tarifs douaniers.

«En ce début de deuxième trimestre, les ventes au détail sont toujours dynamiques, les consommateurs s’arrachant les prix pré-tarifaires, mais les fondamentaux de la demande de fret sont confrontés à d’importants vents contraires tarifaires auto-infligés», a déclaré Tim Denoyer, vice-président et analyste principal d’ACT Research.

«La période de stockage pré-tarifaire va bientôt s’inverser et la consommation va chuter avec l’augmentation des prix. Nous prévoyons encore quelques mois de forte demande pour les produits pré-tarifaires, suivis d’une période d’ajustement tarifaire avec une demande de produits plus faible. Le fret est dans le collimateur de la guerre commerciale. Le secteur du camionnage est également confronté à des chocs d’offre considérables liés à la nouvelle politique du gouvernement américain. L’offre de matériel roulant et de main-d’œuvre est affectée, ce qui risque de faire grimper les tarifs de transport par camion une fois que les tarifs auront été appliqués.»

L’indice montre une capacité d’assouplissement

L’indice du camionnage pour compte d’autrui d’ACT Research a montré un relâchement de la capacité en mars, avec des volumes en baisse de 4,5 points par rapport à février, alors que la capacité a augmenté.

Carter Vieth, analyste de recherche chez ACT Research, a affirmé : «Si les chargements au comptant ont été importants en mars, cela correspond à la faiblesse persistante de l’indice Cass Freight. La faiblesse de notre enquête peut être liée à la date plus tardive du Nouvel An chinois cette année, qui a créé des effets de sous-saisonnalité de février à mars. En outre, bien que les inventaires aient été augmentés, l’incertitude peut inciter les entreprises à les conserver plus longtemps que d’habitude, car elles adoptent une approche attentiste à l’égard des procédures en cours. Les volumes de fret resteront probablement agités au fur et à mesure que les stocks pré-tarifaires se résorberont.»

L’indice de capacité a augmenté de quatre points.

«Les tarifs douaniers sur l’acier et l’aluminium, les tarifs réciproques et les tarifs sur la Chine augmenteront directement le coût des tracteurs et des remorques. L’augmentation de la capacité de transport pour compte d’autrui en mars était probablement due au fait que les flottes planifiaient l’augmentation des prix du matériel roulant», a indiqué M. Vieth. «Alors que les fondamentaux du fret n’appellent pas encore à une augmentation de la capacité de location, le coût inflationniste des tarifs douaniers pourrait conduire certains transporteurs à anticiper les livraisons. Beaucoup, cependant, ont adopté une approche attentiste en ce qui concerne les dépenses d’investissement.»

Les conditions du camionnage se sont légèrement améliorées en février

L’indice Trucking Conditions Index de FTR a augmenté en février pour atteindre -0,21, mais est resté en territoire négatif. Il était de -2,56 en janvier.

Cette amélioration est due à l’augmentation des volumes et de l’utilisation, ainsi qu’à une moindre augmentation des coûts du carburant, selon FTR.

«Avec les tarifs mondiaux et une véritable guerre commerciale contre la Chine, nous avons réduit nos prévisions économiques et de fret en raison des attentes d’une inflation et de taux d’intérêt plus élevés et d’un marché du travail plus faible, couplés à une récupération des importations élevées au premier trimestre pour éviter les tarifs», a expliqué Avery Vise, vice-président de FTR pour le camionnage. «Avec ce changement, nous nous attendons à ce que les conditions du marché du fret routier à court terme soient plus difficiles pour les transporteurs, repoussant une reprise soutenue au début de l’année prochaine.»

Le marché au comptant canadien a été vigoureux en mars

Si vous cherchez un point positif, le marché au comptant canadien a été fort en mars et, en fait, tout au long du premier trimestre, selon Loadlink Technologies.

«Le premier trimestre de 2025 a présenté des conditions exceptionnellement favorables pour les transporteurs, marquées par une croissance significative des volumes de chargement d’une année sur l’autre et un resserrement de la disponibilité des camions», a indiqué Loadlink. «Le trimestre a été caractérisé par une activité transfrontalière robuste, un fret domestique stable et certaines des mesures de capacité les plus serrées depuis les niveaux d’expédition pandémiques de début 2022.»

Toutefois, les volumes ont baissé de 16% en mars par rapport à février. Loadlink a noté des volumes de fret de plus en plus importants vers la fin du mois de mars, probablement parce que les expéditeurs cherchent à anticiper les tarifs douaniers.

«La forte activité de fret de Loadlink au cours du premier trimestre de l’année montre que son équilibre sain entre la capacité et les chargements continue d’offrir de nombreuses opportunités aux transporteurs opérant sur le marché spot canadien», a souligné l’entreprise.

Le ratio camion/charge était de 1,32, soit une amélioration de 60% d’une année sur l’autre pour les transporteurs.

«Le marché canadien du fret a connu une croissance impressionnante jusqu’à présent en 2025, les volumes de fret nationaux et transfrontaliers ayant fait un bond par rapport aux volumes de l’année dernière», a déclaré l’entreprise. «Le mois de mars a connu à lui seul une augmentation de 40% des volumes de fret par rapport à la même période l’année dernière. Bien qu’il y ait eu une baisse de 16% par rapport à février, cela correspond aux schémas saisonniers habituels, où la demande diminue généralement après la poussée du début de l’année.

«Bien que le premier trimestre ait connu une amélioration considérable, les récents tarifs douaniers ont exercé une incertitude et une pression sur les transporteurs, les courtiers et les fabricants. En conséquence, le commerce transfrontalier sera sévèrement touché et une réduction de la demande transfrontalière pourrait s’ensuivre rapidement. En raison de l’intensification des inspections et de la complexité du passage des frontières due aux tarifs douaniers, le traitement du fret pourrait être plus lent et davantage de camions pourraient être bloqués, ce qui aurait un impact négatif sur les calendriers de livraison. La volatilité et l’incertitude de ces impacts peuvent être soit un avantage, soit un inconvénient. Les expéditeurs et les courtiers peuvent avoir besoin d’une plus grande capacité pour surmonter les retards éventuels et assurer le bon déroulement des opérations, ou l’inverse est possible, c’est-à-dire qu’ils réduisent leurs opérations pour limiter l’exposition au risque.»

Les tarifs des camions à remorque plateau continuent d’augmenter

Aux États-Unis, les tarifs des camions à remorque plateau continuent d’augmenter, tandis que ceux des fourgons baissent. Pour la semaine terminée le 18 avril, les tarifs des fourgons ont chuté à leur plus bas niveau depuis avril 2024, selon Truckstop et FTR. Les taux pour les transporteurs à fourgons étaient moins de deux cents/mille plus élevés qu’en juin 2020.

Les taux de fret ont fortement augmenté, atteignant leurs niveaux les plus élevés depuis 10 semaines, tandis que les taux de fret sur les camions à remorque plateau ont augmenté pour la dixième semaine consécutive, atteignant leurs niveaux les plus élevés depuis octobre 2022.

Les affichages de chargements ont diminué pour la deuxième semaine consécutive après 11 semaines de hausse. Les volumes de camions à remorque plateau ont connu la plus forte baisse, suggérant que les volumes élevés de février et mars pourraient refléter les efforts des expéditeurs pour faire avancer les importations avant les tarifs douaniers.